Первісні мешканці Гуаму "Чаморро" не користувались прапорами, а також жоден гуаманський прапор не створювався, коли Гуамом управляла Іспанія (1521–1898). Гуам потрапив під адміністрацію США після іспано-американської війни 1898 р. І офіційно отримав територіальний статус у 1950 р. Вступ США в Першу світову війну надихнув Хелен Л. Пол, дружину американського військово-морського офіцера, що дислокується на Гуамі, розробити територію прапор. Він нагадував багато державних прапорів США тим, що мав емблему (також створену Полом) з центром на блакитному полі. Форма емблеми нагадує каміння з рогатки, колись використовувані Чаморро для полювання та спорту. На сцені видно гирло річки Хагатня (Агана) з кокосовою пальмою на передньому плані. Стрибок двох закоханих, скеля на задньому плані, нагадує традиційну історію. Форма виносного каное, що раніше використовувалася, завершує дизайн.
Цей прапор був офіційно прийнятий територіальним урядом 4 липня 1917 р. І був підтверджений 12 травня 1931 р. Японські війська окупували Гуам майже три роки під час Другої світової війни. На згадку про труднощі, пережиті в той період, 9 лютого 1948 р. До прапора було додано червону межу.
